Hirdetés
Hirdetés

Ekkora vagyonnal zárták a tavalyi évet a befektetési alapok

2017. január 17., 07:48

Decemberben 2,1 százalékos változás volt a befektetési alapok vagyonában, ami 117 milliárd forintos pluszt jelent.

Talán ez a növekedés természetes is, hiszen az év utolsó hónapja a TBSZ és a NYESZ hónapja. A fejlett világ tőzsdéi enyhén emelkedtek, a fejlődő világ tőzsdéi stagnáltak. A pesti börze ebben a hónapban jóval lekörözte az átlagokat és jelentősen emelkedett. A devizapiacon a forint az euróhoz képest stabil volt, a dollárhoz képest azonban némileg gyengült a decemberben - közölte a Befektetési Alapkezelők és Vagyonkezelők Magyarországi Szövetsége (BAMOSZ) a Privátbankárral.

Hirdetés

A befektetési alapok esetében az elmúlt hónapban a tőkeáramlások eredője 60 milliárdos pozitívumot mutat. Az egyes kategóriákon belül ebben a hónapban az ingatlanalapoknál kiugróan magas volt a tőkebeáramlás, de a pénzpiaci, a vegyes és a tőkevédett alapok kivételével mindent kerestek a befektetők. A tőkeáramlás és a hozamok eredőjeként a BAMOSZ tagok által kezelt befektetési alapok összvagyona 117 milliárd forinttal, azaz 2,06 százalékkal növekedett decemberben. A hónap végén a BAMOSZ tagok mindösszesen 5.804 milliárd forintot kezeltek befektetési alapokban. Január közepén érdemes visszatekinteni az elmúlt évre, kisebb számadást készíteni. Észrevehetjük, hogy 2016 a befektetési alapok vagyona szempontjából inkább a stagnálás évének tűnik, hiszen egész évben egy szűk sávon belül mozgott az alapokban kezelt vagyontömeg, amit a lenti ábra nagyon jól szemléltet. A kategóriákon belül azért jelentős átrendeződést láthatunk: zsugorodó pénzpiaci és garantált vagyon, ezzel szemben növekedés a származtatott, az árupiaci és az ingatlanalapoknál. 2016-ot tekintve 1,4 százalékkal növekedett a befektetési alapokban kezelt vagyon.

A pénzpiaci alapok vagyona 1,8 százalékkal csökkent decemberben, ami az elmúlt hónaphoz képest növekedés, de az év korábbi hónapjaihoz képest már mérséklődés. Legnagyobb tőkekiáramlás a hazai likviditási alapoknál volt látható, ami jól jellemzi az elmúlt évet. A pénzpiaci alapoknál éves szinten 26,1 százalékos csökkenést tapasztalhattunk, ami gyakorlatilag azt jelenti, hogy az induló állomány háromnegyede maradt meg. A jelenlegi kamatkörnyezetben indokolt, hogy a befektetők a magasabb hozamot biztosító befektetési alapokat keresik.

A kötvényalapokba közel 6,6 milliárdnyi tőkét invesztáltak a befektetők. Ez elsősorban a hazai rövid futamidejű kötvények érdeme ahová csaknem 5 milliárdnyi tőke érkezett. A szabad futamidejű kötvényekbe 1,8 milliárd forint tőke áramlott, míg a hosszú futamidejű kötvényalapoknál inkább csak átrendeződést láthattunk. A kötvényalapok összvagyona a hozamok és a tőkeáramlások eredőjeként 1 százalékkal lett több decemberben. Az év egészét tekintve a kötvényalapoknál 3 százalékos növekedést tapasztalhattunk.

A vegyes alapokból ezúttal 4,5 milliárd forintnyi tőke áramlott ki az elmúlt hónapban, köszönhetően elsősorban a kiegyensúlyozott alapoknak. A hozamok azonban ezúttal kedvezően alakultak, így a vagyon ebben a hónapban fél százalékkal tudott emelkedni. 2016 egészét nézve 2,5 százalékos csökkenést láthattunk.

A részvényalapokba 2,2 milliárdnyi tőke érkezett. A hozamok ezen jelentősen tudtak javítani, így összességében a részvényalapok vagyona 5,2 százalékkal lett több, mint az elmúlt hónapban. Az év egészét tekintve 7,3 százalékos növekedést tudtak felmutatni a részvényalapok.

A tőkevédett alapokból 5 milliárdnyi tőke távozott, amin a hozamok nem tudtak javítani, így a vagyonváltozás mínusz 4,1 százalék lett. Az elmúlt év másik vesztese – a pénzpiaci alapok mellett – a garantált alapok voltak, ahol éves szinten 28,1 százalékkal csökkent a vagyontömeg. A befektetők a lejáró tőkevédett alapjaikból felszabadult pénzüknek minden bizonnyal más kategóriát választottak.

Az abszolút hozamú alapokba ebben a hónapban 7,6 milliárdnyi friss tőke érkezett, ami meglepő módon szinte forintra egyezik az elmúlt hónapi friss pénz összegével. Ezúttal a hozamok is igen jól alakultak, így a vagyon nagysága 4,4 százalékkal tudott növekedni decemberben. Az év egészét tekintve 12,4 százalékos növekedést láthatunk.

A származtatott alapok esetében ebben a hónapban a visszaváltásokat az értékesítések nyolc milliárd forinttal haladták meg, ráadásul a hozamok is pozitívan alakultak, így a vagyonváltozás december hónapban 7,3 százalékos volt. A kategória vagyonváltozása év eleje óta csaknem elérte a 132 százalékot, amellyel az év legjobban keresett terméke lett az alapok között. Azt azonban meg kell említeni, hogy a kategória részesedése az alapok vagyonában még csak 2,9 százalék.

Az ingatlanalapokba ebben a hónapban igen jelentős tőke érkezett, aminek nagysága 57,5 milliárd forint volt. A hozamok is hozzá tudtak tenni a pozitív irányhoz, így a kategória vagyonváltozása 8,1 százalék lett. Az év egészét tekintve 41,7 százalékos növekedést láthatunk, amely igazán reprezentatív és elsősorban a stabil hozamoknak köszönhető.

Az árupiaci alapoknál a kategória méretéhez képest jelentős tőkebeáramlást tapasztalhattunk, amely elérte a 2,5 milliárd forintot. A hozamok is kedvezően alakultak, így a kategória vagyona 11 százalékkal növekedett. 2016 egészét figyelembe véve is diadalmenet a kategória útja, hiszen éves szinten 97,1 százalékkal növekedett a vagyon, ami azt jelenti, hogy csaknem megduplázódott. Itt még inkább el kell mondani, hogy a kategória súlya nem nagy, mindössze fél százalék.

Az elsősorban intézményi befektetők vagyonát kezelő zártkörű alapok esetében az elmúlt hónapban tőkebeáramlás volt tapasztalható és a hozamok is kedvezően alakultak, így a vagyon 2,5 százalékkal gyarapodott. Éves szinten itt is jelentős a gyarapodás, a vagyon 51,8 százalékkal növekedett.

Értékeld a cikket
Jelenlegi értékelés

Címlapon

A csodás olajvagyonra fáj a foguk? Amerika lerohanna egy épülő diktatúrát

A csodás olajvagyonra fáj a foguk? Amerika lerohanna egy épülő diktatúrát

Egyre veszélyesebbé válik a helyzet Venezuelában, ráadásul már az amerikai elnök is lerohanással fenyegeti a jelenlegi legnagyobb ismert olajtartalékkal rendelkező dél-amerikai országot. Közbeszólhatnak más nagyhatalmak, vagy Trump mehet rendet rakni a diktatúra alatt szenvedő Venezuelába? Fellegi Tamással, a Privátbankár.hu elemzőjével beszélgettünk.

Hirdetés

További cikkek

Hirdetés
Hirdetés

Hirdetés

Napi kommentár - videó

Powered by Saxo Bank

Utánajártunk

Tipp

Hírlevél

Feliratkozáshoz kérjük adja meg e-mail címét:

Heti várható események, adatok

  • augusztus 14
    Ipari termelés (11:00)
    Ipari termelés (év/év)
    augusztus 15
    KSH: mezőgazdasági termelői árak (június)

    GDP (negyedéves, előzetes adat)
    Kiskereskedelmi forgalom (június)
    Bankszünnap
    Bankszünnap
    augusztus 16
    KSH: GDP (második negyedév, előzetes adat)
    GDP (előzetes adat, második negyedév)
    Olajtartalékok
    augusztus 17

    Munkanélküli segély adatok
    Első alkalommal munkanélküli segélyért folyamodók
    augusztus 18
    Termelői árak (június)

Szavazás

Ön szerint létezik globális felmelegedés?