Hirdetés
Hirdetés

Jó félévük volt a hazai alapoknak, volt sok két számjegyű hozam

2017. július 12., 06:06

Az első félévben emelkedtek a részvényárfolyamok a legtöbb tőzsdén, ez a hazai befektetési alapok teljesítményén is meglátszott: 40 olyan befektetésijegy-sorozat volt, amely fél év alatt két számjegyű hozamot ért el. Ám sok volt a középszerű, nulla körüli hozam is, és akadtak mínuszok.

(Pixabay)
(Pixabay)

A legtöbb nemzetközi tőzsde pozitív hozamot ért el az első félévben, amint arról nemrég beszámoltunk, a BUX index például 9,5 százalékot. Ez meglátszott a hazai befektetési alapok teljesítményén is, de azért nem mindegyikkel jártak jól a befektetők.

Összesen 526 olyan befektetési jegyet találtunk, amelyeknek volt legalább hat hónapos hozama június 30-án, és nem álltak megszűnés alatt. (Ez ennél kevesebb alapot jelent persze, mert egyre gyakoribb, hogy egy-egy alapnak többféle sorozata van, például kisbefektetői és intézményi, vagy forintos és eurós.) Jó hír, hogy ebből 402 sorozat hozama volt pozitív vagy legalább nulla, és csak 124 sorozaté mínuszos.

Hirdetés

A nyersanyagok miatt szenvedtek

Ráadásul 40 olyan befektetési jegy volt, amelyek hozama hat hónap alatt, még nem évesítve is a két számjegyű tartományba esett, tehát elérte az évi tíz százalékot. A másik végen, a negatív hozamú értékpapírok között csak 13-nál volt legalább mínusz tíz százalék a teljesítmény. Ezek is mind két, sőt gyakorlatilag egy okból következtek be: a nyersanyagok rossz féléves teljesítménye miatt.

A magas mínuszok ugyanis mind vagy nyersanyagalapoknál, vagy orosz részvényalapoknál fordultak elő, az orosz részvénypiac pedig szintén a nyersanyagárak, főleg persze az olaj miatt szenvedett. Az orosz rubel esése is súlyosbította a helyzetet.

BUX-követők kicsivel tíz százalék alatt

Ami az élen levőket illeti, azt mondhatjuk, hogy főleg feltörekvő piaci részvényeken lehetett sokat keresni. Az élen török, majd lengyel és más közép-kelet-európai részvényalapok szerepeltek. A magyar részvények is ide tartoznak – a magyar piac kicsi volta, a részvényeink alacsony száma miatt a legtöbb alap lengyel, cseh és más környékbeli részvényekkel együtt tartja a hazai papírokat. A tisztán magyar részvényeket vásároló, BUX-követő indexalapok inkább 8-9 százalék körüli hozamot értek el – fél évre, évesítés nélkül persze ez is nagyon szép.

A kötvények kissé lemaradtak

Pár kivételtől eltekintve az első 70 helyen szinte csak részvényalapok vannak, utána az abszolút hozamú és a vegyes alapok is bejönnek a képbe. A kötvényalapoknak annyira nem volt jó félévük, a legtöbbjük 1-3 százalékos hozamot ért el, de volt olyan is, amelyik negatívat.

A pénzpiaci alapok leginkább valahol a nulla körül járnak, hol alatta, hol felette – mondjuk a jelenlegi alacsony kamatkörnyezetben ezeket nem is ajánlja senki a befektetőknek. Sokan esetleg csak bennük felejtették a pénzüket.

Az átlag alacsony, de...

Így aztán az 526 befektetésijegy-sorozat hozamainak (egyszerű számtani) átlaga mindössze 1,96 százalék volt, ami nem tűnik soknak, de nem is kevés, a minikamatok világában elfogadható. Az adat ugyanis, ahogy az éven belüli hozamok általában, nem évesített, tehát éves szinten ez négy százalék, A jelenleg csekély létjogosultságú pénzpiaci alapokat kihagyva, vagy a hozamokat a befektetett tőkével súlyozva az átlag biztosan enél is magasabb lenne.

Az adatokból azért látszik, amit az alapkezelők régóta mondogatnak: az alacsony kamatok miatt kockázatot kell vállalni. A kockázatmentes formák most nem hoztak sokat, a kockázatosabb formák közül a részvényalapok jelentős része, a vegyes alapok, az ingatlanalapok általában jól teljesítettek. Az árupiaci alapok és néhány, árupiac-függő részvénypiac pedig rosszul. Persze ha lesz végre egy komolyabb részvénypiaci korrekció, lehet, hogy a következő félév teljesen másképp fog kinézni.

Az első 40 befektetésijegy-sorozat hozama (2017. június 30-ig)
Alap neve Bef.pol szerinti Földrajzi kitettség Deviza- 6 hónapos 1 éves 3 éves
kategória nem hozam hozam hozam
1 AEGON IstanBull T sorozat Részvény Feltörekvő Eur./ Töröko. TRY 25,88% 26,80% 8,71%
2 AEGON Lengyel Részvény Alap B Sorozat Részvény Közép-Kelet-Eur. HUF 20,89% 39,21% 3,73%
3 OTP Török Részvény C Részvény Feltörekvő Eur./ Töröko. EUR 18,05% 2,24% -2,81%
4 OTP Török Részvény B Részvény Feltörekvő Eur./ Töröko. HUF 17,64% 0,59% -2,27%
5 Aegon Közép-Európai Részvény B Részvény Közép-Kelet-Eur. EUR 17,42% 34,83% 6%
6 OTP Török Részvény A Részvény Feltörekvő Eur./ Töröko. HUF 17,23% -0,11% -2,95%
7 Biggeorge 4. Ingatlanfejlesztő Alap Közvetlen Hazai HUF 17,19% 32,79% 73,72%
8 AEGON IstanBull I Részvény Feltörekvő Eur./ Töröko. HUF 16,82% 0,02% -1,63%
9 EQUILOR Közép-európai Részvény Alap Részvény Közép-Kelet-Eur. HUF 16,67% 31,59%
10 AEGON Közép-Európai Részvény A Részvény Közép-Kelet-Eur. HUF 16,61% 31,73% 5,87%
11 AEGON Lengyel Részvény Alap I sorozat Részvény Közép-Kelet-Eur. PLN 16,42% 36,40% 4,62%
12 AEGON IstanBull A Részvény Feltörekvő Eur./ Töröko. HUF 16,24% -1,05% -2,61%
13 Concorde Közép Európai Részvény Részvény Közép-Kelet-Eur. HUF 15,21% 30,84% 5,29%
14 Generali Gold B Részvény Közép-Kelet-Eur. EUR 15,19% 31,89% 4,68%
15 Erste Közép-Európai Részvény Alapok Alapja Részvény Közép-Kelet-Eur. HUF 15,15% 27,69% 4,94%
16 Pioneer Közép-európai Részvény I Részvény Közép-Kelet-Eur. HUF 15,15% 32,71% 6,94%
17 Generali Fejlődő Piaci Részvény Alapok Alapja  B Részvény Egyéb feltörekvő / globális USD 14,59% 14,58% -1,79%
18 BF Money Közép-Európai Részvény I sorozat Részvény Közép-Kelet-Eur. HUF 14,51%
19 Generali Gold A Részvény Közép-Kelet-Eur. HUF 14,43% 28,83% 4,71%
20 Pioneer Közép-Európai Részvény A Részvény Közép-Kelet-Eur. HUF 14,41% 31% 5,55%
21 CIB Közép-európai Részvény Részvény Közép-Kelet-Eur. HUF 14,35% 28,04% 2,91%
22 BF Money Közép-Európai Részvény E Részvény Közép-Kelet-Eur. EUR 13,97% 27,29% 3,70%
23 AEGON Közép-Európai Részvény C Részvény Közép-Kelet-Eur. CZK 13,94%
24 BF Money Közép-Európai Részvény Részvény Közép-Kelet-Eur. HUF 13,78% 24,55% 3,67%
25 BF Money Közép-Európai Részvény Alap U sorozat Részvény Feltörekvő Eur. HUF 13,78% 24,56% 3,68%
26 OTP Quality B Részvény Közép-Kelet-Eur. HUF 13,39% 29,69% 9,17%
27 OTP Közép-Európai Részvény Részvény Közép-Kelet-Eur. EUR 13,37% 28,59% 7,38%
28 K&H Közép Európai Részvény Részvény Közép-Kelet-Eur. HUF 12,75% 26,34% 2,87%
29 OTP Quality Részvény Közép-Kelet-Eur. HUF 12,71% 28,15% 7,87%
30 Raiffeisen Részvény Részvény Közép-Kelet-Eur. HUF 12,33% 26,19% 7,66%
31 MKB Bonus Részvény Részvény Közép-Kelet-Eur. HUF 12,25% 25,70% 3,65%
32 AEGON IstanBull Részvény Alap PL sorozat Részvény Közép-Kelet-Eur. PLN 12,21% -2,43% -1,01%
33 OTP Planéta Feltörekvő B Részvény Egyéb feltörekvő / globális EUR 12,02% 23,64% 8,57%
34 AEGON IstanBull Részvény Alap P Részvény Közép-Kelet-Eur. PLN 11,81% -3,20% -1,95%
35 K&H Ázsia Alap Részvény Egyéb feltörekvő / Ázsiai HUF 11,47% 17,30% 11,03%
36 OTP Planéta Feltörekvő A Részvény Egyéb feltörekvő / globális HUF 11,25% 20,79% 8,42%
37 AEGON Ázsia B Részvény Globális EUR 10,55% 17,05% 9,09%
38 BF Money Közép-Európai Részvény CZK Részvény Közép-Kelet-Eur. CZK 10,36% 22,72% 2,02%
39 BF Money Feltörekvő Piaci Devizakötvény USD Szabad futamidejű Egyéb feltörekvő USD 10,19% 7,76% -2,32%
40 BF Money Fejlett Piaci Részvény Alap  USD Részvény Globális USD 10,15% 14,11%
Értékeld a cikket
Jelenlegi értékelés

Címlapon

6 dolog, amit biztosan nem tudsz a kötelező biztosításról

6 dolog, amit biztosan nem tudsz a kötelező biztosításról

Míg a 90-es évek elején kevesebb, mint 10 ezer forint volt a kötelező átlagdíj és mindössze 19 milliárd forintot fizettünk a mostani 140 milliárddal szemben. Azt is kevesen tudják, hogy nálunk a legolcsóbb a kötelező Európában. Már év közben is lehet biztosítót váltani, de mit fedez pontosan a biztosítás?

Hirdetés

További cikkek

Hirdetés
Hirdetés

Hirdetés

Napi kommentár - videó

Powered by Saxo Bank

Utánajártunk

Mi mozgatja a befektetők fantáziáját

További cikkek

Tipp

Hírlevél

Feliratkozáshoz kérjük adja meg e-mail címét:

Heti várható események, adatok

  • november 20
    Termelői árindex (év/év) - október
    Külkereskedelmi termékforgalom (import, export)
    november 21
    MNB: Monetáris Tanács kamatdöntő ülése
    NGM: Gyorstájékoztató az államháztartás központi alrendszerének 2017. január-októberig tartó helyzetéről
    ÁKK: 3 hónapos diszkont kincstárjegy aukció
    Chicagói Fed index (október)
    Hewlett-Packard 2017 Q4
    november 22
    KSH: Átlagos bruttó béremelések (év/év) - szeptember
    Fed jegyzőkönyv
    Friss és tartós munkanélküli-segély kérelmek
    Fogyasztói Bizalmi Index - előzetes, november
    november 23
    KSH - Kiskereskedelmi forgalom, második becslés
    GDP Q3 (év/év, munkanaphatástól kiigazított)
    Thyssenkrupp 2017 Q4
    Feldolgozó- és szolgáltatóipari beszerzési menedzser index - november
    {{uk}} GDP 2017 Q3 - előzetes
    Feldolgozó- és szolgáltatóipari beszerzési menedzser index - november
    november 24
    IFO-index - november
    Feldolgozóipari beszerzési menedzser index - november
    Feldolgozó- és szolgáltatóipari beszerzési menedzser index - november

Szavazás

Idén is 10 ezer forint értékű Erzsébet-utalványt kapnak karácsonyra a nyugdíjasok a kormánytól. Ön szerint kiknek járna még az utalvány?