Marad az alacsony kamat, abszolút hozamra kéne váltani

Megkapta az induláshoz szükséges engedélyeket, így akár már december hónapban megvásárolható az Aegon Panoráma Származtatott Befektetési Alap. Az Aegon Alapkezelő új termékét azoknak szánja, akik a banki kamatoknál feltétlenül magasabb hozamot szeretnének középtávon elérni, ugyanakkor a kockázatokra is ügyelnek, és megtakarításukat szakértő kezekben szeretnék látni – írja a társaság közleménye.

Az alap nyíltvégű, azaz szinte bármikor pénzzé tehető és kisebb befektetési összegek elhelyezésére is alkalmas. Minimálisan három éves befektetési időtartamra javasolják a társaság szakértői, mivel kockázati besorolása a hétfokozatú skálán ötös.

Az alap létrehozását az a speciális piaci környezet motiválta, mely vélhetőleg még sokáig végigkíséri a globális pénz és tőkepiaci folyamatokat. Noha további likviditás már nem fog olyan ütemben érkezni a piacokra, mint az az elmúlt években történt, mégis az ennek hatására minimálisra zsugorodó kamatok megmaradnak az Aegon feltételezései szerint.

Az alacsony kamatok fennmaradását valószínűsíti az is, hogy inflációs veszéllyel sem kell számolni. Ilyen környezetben a megtakarítók a hozamokkal kapcsolatos reményeiket részben ugyan mérséklik, de szükségszerűen elfogadják a kockázatok bizonyos mértékű növekedését is. Ennek az elvárásnak remekül megfelelnek az abszolút hozamú alapok az Aegon szerint.

Az abszolút hozamú alapok mellett szól, hogy képesek hozam elérésére ereszkedő árfolyamokkal jellemezhető piaci környezetben is, portfóliójukban olyan származékos eszközöket is tartva, amelyekkel ilyen piaci tendenciákból is húzható haszon – írják. A Panorámára is igaz, hogy a részvények és a kötvények mellett származékos ügyleteket is köthet, a részvénypiacok mellett akár a deviza- vagy árupiacokon is, és tőkeáttételt is felvehet.

Duronelly Pétert augusztusban szerződtette az Aegon Alapkezelő szenior portfólió-menedzseri státuszba. Duronelly karrierje makrogazdasági elemzőként indult a Budapest Alapkezelőnél, ahol később portfólió-menedzseri, majd befektetési igazgatói posztot töltött be. Az alap kezelésében segítségére lesz az Alfa és MoneyMaxx stábja, közöttük Bakos Ádám és Loncsák András.

Az alap kezelői fundamentális és technikai elemzés segítségével választják ki a befektetési eszközöket, és igyekeznek a legnagyobb szabadsággal, iparági vagy földrajzi specifikáció nélkül válogatni, oly módon, hogy ésszerű kockázatok mellett az alapnak lehetősége és mozgástere legyen a bankbetéteket jelentősen meghaladó hozamokat is elérni.