TÁMOGASSA A FÜGGETLEN, MINŐSÉGI ÚJSÁGÍRÁST! TÁMOGASSON MINKET!
Lapunk Minőségi Újságírás díjat kapott 2020. júliusában
A hazai befektetési alapok közül jó néhányan veszítettek a múlt heti fekete csütörtökön, amikor a svájciak elengedték a frank árfolyamát, de a legtöbben inkább a részvényárakon, mint a devizákon. Néhány alapnál a veszteség két számjegyű, de nem soknál. Több részvényalap és egy aranyalap pedig nyert aznap.

A múlt hét csütörtöki tőkepiaci vihar, amikor a svájci jegybank feloldotta a frank árfolyamküszöbét az euróhoz képest, a hazai befektetési alapok egy részénél is okozott árfolyammozgásokat. Bár igazán nagyot csak kevésnél. Nem szokás, nagyon nem ajánlott egy napos változásokat figyelembe venni a befektetési alapoknál, de még egy hónaposat sem igazán, de most a rendkívüli helyzetre és érdeklődésre tekintettel kivételt teszünk.

Ezek a számok inkább csak érdekességnek foghatók fel. Azt ugyanis tudni kell, hogy már 1-2 nap alatt is nagymértékben változhat az alapok helyzete a hektikusan ingadozó árfolyamok és az esetleges tranzakciók nyomán. Itt most semmiképpen sem teljesítménymérésről van szó, azt majd inkább egy évre visszatekintve lesz érdemes. A tőkepiacok ciklikus viselkedési jegyei miatt lehet, hogy addigra az utolsókból lesznek az elsők.

A legnagyobb veszteséget, 18,8 százalékot szerdáról csütörtökre az OTP Supra forintos sorozata szenvedte el, valamivel kisebbet az eurós változat. Az alapkezelő közleményét nemrég ismertettük, beszámoltak arról, hogy mi történt és hogyan reagáltak az eseményekre. Az alap továbbra is tartja a svájci frank gyengülésére játszó pozíciói egy részét, így ha korrigál az árfolyam – ahogy az már kis mértékben meg is történt –, akkor várhatóan a veszteségek egy részét visszanyeri.

Nagyobb veszteségeket szenvedett még el néhány másik abszolút hozamú alap is, nagy valószínűséggel devizapozíciókon, utána azonban sok-sok részvényalap következik. Ez nem meglepő, aznap ugyanis a magyar részvénypiac és a többi kelet-közép-európai tőzsde is csúnya esést produkált. Nap közben az európai börzék is mélyrepülésbe fogtak, de a nap végére feljöttek. (Mert a svájci frank lépését összefüggésbe hozták a készülő EKB-s gazdaságélénkítő intézkedésekkel.) (A cikk a táblázat után folytatódik.)

Árfolyamesést szevedtek el
Alap neve Árfolyam Árfolyam Különbség Alapkezelő Bef.pol. szerinti Deviza
jan. 14. jan. 15. (százalék) kategória
OTP Supra 3,982769 3,232854 -18,8 OTP Abszolút hozamú HUF
OTP Supra Euró 1,053745 0,867397 -17,7 OTP Abszolút hozamú EUR
Dialóg Származtatott Deviza 1,2202 1,0818 -11,3 Dialóg Abszolút hozamú HUF
OTP G10 Euró B 1,874438 1,681256 -10,3 OTP Abszolút hozamú EUR
OTP G10 Euró A 2,228769 2,008382 -9,9 OTP Abszolút hozamú HUF
Platina Delta 2,168175 2,032338 -6,3 Concorde Abszolút hozamú HUF
Platina Delta B 2,060919 1,940835 -5,8 Concorde Abszolút hozamú HUF
Pioneer Katamarán   A 1,051033 0,992365 -5,6 Pioneer Abszolút hozamú HUF
Pioneer Katamarán   I 1,062605 1,003318 -5,6 Pioneer Abszolút hozamú HUF
OTP Prémium Származtatott 1,483555 1,411604 -4,8 OTP Abszolút hozamú HUF
GE Money Közép-Európai Részvény CZK 0,9223 0,8913 -3,4 Budapest Részvény CZK
GE Money Közép-Európai Részvény E 0,010988 0,01068 -2,8 Budapest Részvény EUR
Dialóg EURÓ Származtatott 0,011756 0,01144 -2,7 Dialóg Abszolút hozamú EUR
AEGON Lengyel Részvény   I 1,208021 1,176122 -2,6 Aegon Részvény PLN
Pioneer Magyar Indexkövető Részvény 2,040735 1,990849 -2,4 Pioneer Részvény HUF
OTP Föld Kincsei B 1,079206 1,053057 -2,4 OTP Árupiaci EUR
CIB Indexkövető 1,0656 1,04 -2,4 CIB Részvény HUF
Nyilasi 2015 47870,95684 46735,1895 -2,4 Concorde Abszolút hozamú HUF
Erste Stock Hungary Indexkövető Részvény 0,9503 0,9279 -2,4 Erste Részvény HUF
Allianz Indexkövető Részvény 0,6807 0,6647 -2,4 Allianz Részvény HUF
BUX ETF 661,461588 645,928098 -2,3 OTP Részvény HUF
K&H Navigátor 2,143941 2,093853 -2,3 K&H Részvény HUF
OTP Prémium Euró 1,012738 0,990816 -2,2 OTP Kiegyensúlyozott EUR
Dialóg Octopus 1,1473 1,1229 -2,1 Dialóg Abszolút hozamú HUF
OTP Föld Kincsei 1,150614 1,127965 -2,0 OTP Árupiaci HUF
GE Money Közép-Európai Részvény 3,5217 3,4529 -2,0 Budapest Részvény HUF
GE Money Közép-Európai Részvény   U 3,5217 3,4529 -2,0 Budapest Részvény HUF
Aegon Közép-Európai Részvény B 3,695146 3,624839 -1,9 Aegon Részvény EUR
QUANTIS Kelet-Európa Részvény A 1,740696 1,712755 -1,6 Quantis Részvény EUR
QUANTIS Kelet-Európa Részvény N EUR 0,666544 0,655846 -1,6 Quantis Részvény EUR
OTP Közép-Európai Részvény 0,961955 0,947756 -1,5 OTP Részvény EUR
AEGON Közép-Európai Részvény I 4,552321 4,486246 -1,5 Aegon Részvény HUF
AEGON Közép-Európai Részvény A 4,411491 4,347763 -1,4 Aegon Részvény HUF
AEGON Lengyel Részvény   B 1,248436 1,230783 -1,4 Aegon Részvény HUF
QUANTIS Dél-Amerika Részvény A 1,321604 1,302987 -1,4 Quantis Részvény USD
OTP Prémium Klasszikus 1,8054 1,780456 -1,4 OTP Óvatos HUF
Pioneer Flotta   A 1,011012 0,997376 -1,3 Pioneer Abszolút hozamú HUF
K&H Közép Európai Részvény 1,871775 1,846927 -1,3 K&H Részvény HUF
Concorde Közép Európai Részvény 1,036235 1,022599 -1,3 Concorde Részvény HUF
Pioneer Közép-Európai Részvény 7,251163 7,156227 -1,3 Pioneer Részvény HUF
Pioneer Közép-európai Részvény I 7,734051 7,633065 -1,3 Pioneer Részvény HUF
CIB Közép-európai Részvény 2,0112 1,9855 -1,3 CIB Részvény HUF
Generali Arany Oroszlán B 0,014506 0,014322 -1,3 Generali Részvény EUR
OTP Quality 2,711014 2,678819 -1,2 OTP Részvény HUF
OTP Quality B 2,943273 2,908416 -1,2 OTP Részvény HUF
QUANTIS Kelet-Európa Részvény N HUF 1,466832 1,449886 -1,2 Quantis Részvény HUF
MKB TOP Vállalatok 11715,46387 11587,62532 -1,1 MKB Tőkevédett HUF
Takarék Invest KKE Részvény 0,785022 0,776494 -1,1 Diófa Részvény HUF
OTP Prémium Kiegyensúlyozott 1,450096 1,434495 -1,1 OTP Kiegyensúlyozott HUF
Quaestor Tallér 3,5823 3,5443 -1,1 Quaestor Kiegyensúlyozott HUF
QUANTIS Dél-Amerika Részvény N EUR 0,664737 0,65837 -1,0 Quantis Részvény EUR

A nyertes oldalon is vannak, főleg feltörekvő piaci részvényalapok és egy aranyba fektető alap. (Lásd a második táblázatot.) Ám az ázsiai részvények jó teljesítménye részben technikai, ha ugyanis az ázsiai részvények csütörtöki árát az időeltolódás miatt nálunk csütörtök reggeli záró árfolyamokból vették, akkor a svájci események még nem lehettek benne. A Shanghai Composite index egyébként még 16-án is jól teljesített, magas szinten stagnált. (Más kérdés, hogy ma hajnalban viszont hatalmasat esett, annak teljesen más, Svájctól független okai lehetnek.)

Néhány részvényalapnál a dollár ütemes erősödése, vagy a feltörekvő piaci devizák gyengülése is szerepet játszhatott az árváltozásokban.

Összefoglalva, nagyon kevesen spekulálhattak lényeges értékben a svájci frank ellen, és különösebben nagy tragédia nem történt az alappiacon. Amint az OTP Suprával kapcsolatos, fentebb idézett közlemény is említi, van, hogy egy alap néhány hónap alatt le tudja dolgozni az ilyen hirtelen veszteségeket.

Árfolyamemelkedést értek el
Alap neve Árfolyam Árfolyam Különbség Alapkezelő Bef.pol szerinti Deviza
jan. 14. jan. 15. (százalék) kategória
QUANTIS India USD Részvény N HUF 2,786141 3,013015 8,1 Quantis Részvény HUF
QUANTIS India Részvény N EUR 1,395582 1,502236 7,6 Quantis Részvény EUR
QUANTIS India Részvény N USD 1,215219 1,302183 7,2 Quantis Részvény USD
AEGON Russia I 1,501544 1,549613 3,2 Aegon Részvény HUF
AEGON Russia 1,429362 1,47508 3,2 Aegon Részvény HUF
GE Money Feltörekvő Részvény 0,9747 1,0052 3,1 Budapest Részvény HUF
GE Money Feltörekvő Részvény   U 0,9747 1,0052 3,1 Budapest Részvény HUF
OTP Orosz Részvény B 0,785809 0,807024 2,7 OTP Részvény HUF
OTP Orosz Részvény A 0,755396 0,775775 2,7 OTP Részvény HUF
Pioneer Selecta I 1,757284 1,804576 2,7 Pioneer Részvény HUF
Pioneer Selecta A 1,701906 1,747669 2,7 Pioneer Részvény HUF
Budapest Arany   A 0,8659 0,8882 2,6 Budapest Árupiaci HUF
Budapest Arany   U 0,8659 0,8882 2,6 Budapest Részvény HUF
Pioneer Aranysárkány 1,039954 1,066119 2,5 Pioneer Részvény HUF
QUANTIS Globális Fejlődő Piaci Részvény N HUF 1,355486 1,385844 2,2 Quantis Részvény HUF
OTP Orosz Részvény C 0,65892 0,673559 2,2 OTP Részvény EUR
AEGON IstanBull A 2,839508 2,902442 2,2 Aegon Részvény HUF
AEGON IstanBull I 2,954978 3,020423 2,2 Aegon Részvény HUF
HFT 0,935558 0,956069 2,2 Access Származtatott HUF
GE Money Fejlett Piaci Részvény 1,1193 1,1436 2,2 Budapest Részvény HUF
GE Money Fejlett Piaci Részvény   U 1,1193 1,1436 2,2 Budapest Részvény HUF
OTP Afrika B 1,133441 1,157652 2,1 OTP Részvény HUF
OTP Afrika A 1,097212 1,120628 2,1 OTP Részvény HUF
AEGON Ázsia A 1,449917 1,479279 2,0 Aegon Részvény HUF
AEGON Russia PI 0,6625 0,675198 1,9 Aegon Részvény PLN
AEGON RUSSIA P 0,672267 0,685133 1,9 Aegon Részvény PLN
AEGON Nemzetközi Részvény 1,236714 1,259629 1,9 Aegon Részvény HUF
AEGON Nemzetközi Részvény I 1,303758 1,327903 1,9 Aegon Részvény HUF
Concorde Rubicon 3,281178 3,341939 1,9 Concorde Abszolút hozamú HUF
QUANTIS Globális Fejlődő Piaci Részvény N EUR 0,913253 0,929228 1,7 Quantis Részvény EUR
OTP Török Részvény B 1,296632 1,318269 1,7 OTP Részvény HUF
OTP Török Részvény A 1,238786 1,259448 1,7 OTP Részvény HUF
OTP Afrika C 0,946789 0,962511 1,7 OTP Részvény EUR
GE Money Feltörekvő Piaci Részvény CZK 0,9243 0,9395 1,6 Budapest Részvény CZK
OTP Planéta Feltörekvő A 1,220945 1,239959 1,6 OTP Részvény HUF
AEGON Ázsia B 1,137729 1,155387 1,6 Aegon Részvény EUR
Aberdeen Latin-Amerika Részvény 0,922386 0,935979 1,5 Aberdeen Részvény HUF
MKB Európai Részvény 0,629019 0,638056 1,4 MKB Részvény HUF
QUANTIS Kína Részvény N HUF 1,826651 1,852831 1,4 Quantis Részvény HUF
AEGON Climate Change B 1,168613 1,185287 1,4 Aegon Részvény HUF
MKB Bonus Részvény 1,857562 1,883519 1,4 MKB Részvény HUF
Aegon Nemzetközi Részvény B 0,970711 0,984113 1,4 Aegon Részvény EUR
GE Money Feltörekvő Kötvény 1,333 1,3509 1,3 Budapest Szabad futamidejű HUF
GE Money Feltörekvő Kötvény   U 1,333 1,3509 1,3 Budapest Szabad futamidejű HUF
AEGON Lengyel Kötvény   A 1,543636 1,564344 1,3 Aegon Hosszú kötvény HUF
OTP Ázsiai Ingatlan A 1,849429 1,874171 1,3 OTP Részvény HUF
OTP Omega Fejlett Piaci Részvény A 1,502075 1,521907 1,3 OTP Részvény HUF
QUANTIS Globális Fejlődő Piaci A 1,008739 1,021764 1,3 Quantis Részvény USD
GE Money EMEA Részvény   U 0,9388 0,9508 1,3 Budapest Részvény HUF
GE Money EMEA Részvény HUF 0,9388 0,9508 1,3 Budapest Részvény HUF
OTP Fundman Részvény   B 0,884776 0,895854 1,3 OTP Részvény HUF
OTP Fundman Részvény   A 0,878463 0,889433 1,2 OTP Részvény HUF
CONCORDE Hozamfizető 10,723583 10,853126 1,2 Concorde Részvény EUR
OTP Török Részvény C 1,080573 1,093502 1,2 OTP Részvény EUR
Generali Amazonas Latin-Amerikai Részvény 0,841552 0,850788 1,1 Generali Részvény HUF
OTP Planéta Feltörekvő B 0,939042 0,949243 1,1 OTP Részvény EUR
CIB Feltörekvő Részvénypiaci 1,0103 1,0212 1,1 CIB Részvény HUF
CIB Balance Vegyes 1,0441 1,0553 1,1 CIB Kiegyensúlyozott HUF
AEGON Nemzetközi Kötvény 1,99825 2,018873 1,0 Aegon Szabad futamidejű HUF
QUANTIS Kína Részvény N EUR 1,084135 1,094619 1,0 Quantis Részvény EUR
AEGON Climate Change 0,008716 0,008799 1,0 Aegon Részvény EUR

Az Ön bizalma a mi tőkénk

A Privátbankár HITELES, MEGBÍZHATÓ és EGYEDI információkat kínál, most, a válság alatt és békeidőben is. Tényszerű, politikai és gazdasági befolyástól mentes, világos és érthető elemzéseket, amelyek segítenek a gazdasági, befektetési döntések meghozatalában.

Lapunk Minőségi Újságírás díjat kapott 2020. júliusában


Jól jönne 1,5 millió forint?

A Bank360.hu és a Privátbankár kalkulátora alapján az alábbi induló törlesztőkre számíthatsz a THM-plafon után, ha 1,5 millió forintra van szükséged 60 hónapra: az Erste Bank személyi kölcsöne 32 418 forintos törlesztőrészlettel lehet a tiéd. A Cetelemnél 32 738 forint, a K&H-nál pedig 33 912 forint a törlesztőrészlet. Más kölcsönt keresel? Ezzel a kalkulátorral összehasonlíthatod a bankok ajánlatait!

Befalap Te milyen alapba fektetnél? Számon tartják majd az ESG-szempontokat
Privátbankár.hu | 2020. október 13. 16:00
Fenntartható fejlődéssel kapcsolatos minősítési szempontokat is figyelembe vesz a hazai befektetési alapok kategorizálása. Így a befektetők könnyebben megtalálhatják majd, ha ilyen alapba akarnak fektetni.
Befalap Eurómilliárdokat öntenének a nagybefektetők ide, de nincs elegendő jó ingatlan
Mester Nándor | 2020. augusztus 27. 06:07
Nem csüggednek a nemzetközi intézményi befektetők a közép-európai kereskedelmi ingatlanpiacon. Továbbra is erős az érdeklődés, de megvan az óvatosság is és sajnos kevés a megfelelő első osztályú termék.Térségünkben minden fontos piacon a hazai alapok is aktívak lettek, idén további jelentős adásvételek zárulhatnak le Magyarországon is.
Befalap Hosszú távon továbbra is a fenntarthatóság az egyik legfontosabb kérdés
PR | 2020. július 15. 11:23
A fenntarthatóság nem csak klímavédelmet jelent, hanem etikus vállalatirányítást vagy szociális érzékenységet is, és ez nemcsak a cégek működésében egyre fontosabb, hanem a lakosság, a befektetési alapok, és azok kezelői számára is. Lehet, hogy most a járványhelyzet miatt rövidtávon máshova került a hangsúly, hosszútávon továbbra is a fenntarthatóság lesz az egyik legfontosabb kérdés - nyilatkozta lapunknak Pekár Dávid, a Raiffeisen Alapkezelő portfoliómenedzsere, a Klasszis 2020 Az Év Feltörekvő portfolómenedzsere díj nyertese.
Befalap Ne reménykedjünk abban, hogy szeptemberre minden úgy lesz, mint régen
Eidenpenz József | 2020. június 26. 06:07
A régiós CETOP index az előző válságban 70 százalékot, most csak 40 százalékot esett, és ennek komoly hányadát is ledolgozta már. A befektetők nagyon optimisták, pedig sok a kérdőjel. Kiderülhet, hogy a részvények extrém módon túlárazottak a jelenlegi szinten. Interjú.
Befalap Ingatlanalapjaink a vészhelyzetben, nyolc grafikonban elbeszélve
Eidenpenz József | 2020. június 4. 06:07
Volt némi pénzkivonás az ingatlanalapokból a veszélyhelyzet márciusi kihirdetése után, de messze nem akkora, mint 2008-ban. Április óta pedig több alapba ismét friss tőke áramlik be. A hozamok is többnyire pozitívak maradtak, kevés kivétellel. A veszély azonban nem múlt el teljesen, egy elhúzódó válság még megviselheti a szektort. A tét pedig komoly, 1487 milliárd forint sorsa.
Befalap Az alap, amely a hozamok emelkedéséből és eséséből is profitál
Eidenpenz József | 2020. május 15. 06:08
Sokan alacsonyabb inflációt várnak a válság miatt, a legnagyobb meglepetés ezért az infláció megugrása lenne a kötvénypiacokon. Az alacsony hozamok ellenére jöhetnek jó befektetési lehetőségek ezen a területen. A forint a válság előtt a nyugalom szigete volt, de most átesett a ló másik oldalára. Interjú.
Befalap Nagyot nőhet az ingatlanbefektetések szerepe a következő években
Eidenpenz József | 2020. május 14. 06:06
A hazai ingatlanalapokban levő irodaházak, kiskereskedelmi üzletláncok értékét egyelőre nem befolyásolja a válság, a budapesti raktárakért, elosztóközpontokért pedig egyenesen sorban állnak az online áruházak. Az infláció is nőhet hosszú távon, a kötvényhozamok pedig alacsonyak, így az ingatlanbefektetések szerepe felértékelődhet. Interjú a Diófa Alapkezelő Zrt. szakembereivel.
Befalap Mélyebb lehet, mint a 2008-as válság, de rövidebb - interjú
Eidenpenz József | 2020. május 13. 06:04
Miért volt ilyen gyors a márciusi tőzsdei zuhanás, és miért emelkednek azóta az árfolyamok? Érdemes-e befektetni, és hogyan? Mely szektorok olcsók? Az ügyfelek most nem a megszokott módon reagáltak, és nem a legrosszabb pontokon adták el befektetési jegyeiket. Interjú az Év Alapkezelője díjat nyert Aegon Alapkezelő szakembereivel.
Befalap Tőkevédelemmel jóval könnyebb bátornak lenni
Eidenpenz József | 2020. május 11. 06:07
A tőkevédett alapok kockázata mérsékelt, mégis részesedést tudnak nyújtani a részvénypiacok, árupiacok emelkedéséből. Ha három év múlva visszatekintünk, alighanem azt látjuk majd, hogy az idei évben valamikor érdemes volt vásárolni. A CIB Banknál égnek a telefonok, a kisbefektetőket is nagyon izgatják az ilyen és ezekhez hasonló kérdések. Interjú.
Befalap Hogyan lehet profitálni a klímavédelemből?
- | 2020. május 10. 11:07
Ez korántsem újkeletű dolog, e befektetési lehetőséget az OTP Alapkezelő már tizenkét éve, még a 2008 őszén kirobbant előző válság előtt megteremtette, elindítva az OTP Klímaváltozás 130/30 nevű befektetési alapját. S hogy jól tette, azt jelzi, az utóbbi öt évben négyszer is elvitte a Privátbankár.hu „Legjobb Globális Részvény Alap” díját. 
hírlevél