<img height="1" width="1" style="display:none" src="https://www.facebook.com/tr?id=947887489402025&amp;ev=PageView&amp;noscript=1">
4p
Akkor indult, amikor Bill Clinton elnök lett - húsz éves az ország egyik legnagyobb befektetési alapja, amely majdnem kétszeresen teljesítette túl ez idő alatt az inflációt. Az OTP új vegyes alapokat indít az óvatos kisbefektetőknek, ugyanakkor azt is hangsúlyozza, hogy óvatosan kell bánni a vegyes alapokkal, mert teljesítményük nagyon vegyes volt.

Húsz éves az OTP egyik legnagyobb alapja, az OTP Optima, 1996 áprilisban indult – mondták el az alapkezelő sajtótájékoztatóján. Hogy milyen régen, annak illusztrálására Gáti László marketing és értékesítési igazgató azt mondta, abban az évben „Bill Clinton lett az USA elnöke, lemondott Bokros Lajos pénzügyminiszer, 7 magyar aranyérem született Atlantában az olimpián, a Billboard Hot 100-as listáját pedig a Macarena vezette”.

A méret a lényeg?

Az utóbbi húsz évben az OTP Optima sokáig a legnagyobb magyar alap volt, a 2005-ös csúcson 518,7 milliárd forintos. Nagyjából ekkor volt a legmagasabb az ügyfélszám is, 180 135 fő. Húsz év alatt több mint hárommillió tranzakció született a befektetési jegyekre, 7000 milliárd forint értékben.

Nem csak nyugdíjasok és férfiak

Gáti László

Voltak olyan időszakok, amikor az alappiac meredeken felfelé tartott Magyarországon, a befektetők sok tőkét fektettek befektetési jegyekbe. Ez főleg kamatemelések törték meg, 2002-ben, 2006-ban és a 2008-2009-es válság idején. A Optima-befektetők között jelenleg mintegy egyharmad a nyugdíjaskorúak aránya, és 58 százalékuk hölgy.


Húsz év alatt az OTP Optima árfolyama 6,25-szörösére (évi 9,61 százalékkal), a fogyasztói árak színvonala 3,2-szeresére nőtt, tehát az alap a pénzromlásnak közel a kétszeresét hozta. Ez az egyetlen hazai tőkegarantált hazai kötvényalap, amely mögött bankgarancia, az OTP Bank írásos garanciája van. Ez alapján legalább 90 nap elteltével ha a befektető eredeti befektetett tőkéje alá süllyedne az árfolyam, a bank kipótolja azt – mondta Gáti László.

Garancia, állampapír, betét

Szalma Csaba befektetési igazgató szerint (második képünkön) a mostanában népszerű úgynevezett tőkevédett alapok fix futamidejűek és a lejárat előtti értékesítés jó eséllyel árfolyamveszteséget okoz a befektetőnek. Ilyen más módon ugyan, de szintén tőkegarantált Optimánál nincsen, az alap likvid, bármikor napi árfolyamon visszaváltható.

Az alapkezelőknek most főleg a lakossági állampapírokkal kell versenyezniük, azok hozamát kell megverniük, ahol szintén államilag garantált és magas hozam van. Így versenyhátránnyal indulnak. Az Optima portfóliójának nagy része, mintegy 85 százaléka állampapírban és bankbetétben volt legutóbb. A befektetések devizakitettsége szerint 90,5 százaléka forintos, mintegy hét százaléka eurós, a többi pár százalék złoty, dollár, font.

Mindig van egy kis eurójuk is

Az alap Szalma Csaba szerint különböző mértékben, de mindig tart euró vételi pozíciót is, ezzel a kötvényportfólió értékének ingadozásait is csillapítani tudja. (Amikor ugyanis a kötvények ára felmegy, akkor a forint rendszerint erősödik, és fordítva.) Az alap eszközeinek átlagos futamideje (duration) most majdnem két év, közel van a lehetséges maximumhoz.

Köves Benedek

Mostanában nem sok esély van a korábban megszokott magas reálhozamok elérésére kockázatvállalás nélkül – mondta el Köves Benedek vezérigazgató. Az OTP új termékei a Prémium Trend Klasszikus Alap és a Prémium Aktív Klasszikus Alap a tartósan alacsony kamatkörnyezetre reflektálnak, figyelembe véve azt is, hogy a tipikus OTP-s ügyfél nem nagyon szeret kockázatot vállalni.

Vegyesen hoztak a vegyesek

Az új alapok 1-3 éves távra ajánlott, mérsékelt kockázatú óvatos vegyes alapok, amelyek 70 százalékban az OTP Optima Alapba fektetnek, a fennmaradó 30 százalékot pedig aktívan kezelik. Az aktívan kezelt rész az egyik alapnál az OTP Trend, a másiknál pedig az OTP Fundman Alap befektetési jegyeiből illetve főleg devizákból áll, változó súlyozással..

Bár a vegyes alapkategória nagyon népszerű mostanában, mégis azt mondja a vezérigazgató, hogy „csak óvatosan a vegyes alapokkal”. Ezek ugyanis nagyon vegyesen teljesítettek, a két számjegyű veszteség sem volt ritka az utóbbi egy évben. Még a vegyeseken belüli alacsonyabb kockázatú, úgynevezett óvatos vegyes alapok 40 százaléka is veszteséget ért el – mondta Köves Benedek.

Részvényárfolyamok

részvény ár min max változás vételi ajánlat eladási ajánlat forgalom dátum idő
OTP 16325 16175 16355 +0,03% 16305 16325 1 215 842 935 Ft 2021-07-30 14:57:44
MOL 2376 2372 2396 -0,34% 2378 2380 304 714 116 Ft 2021-07-30 14:56:12
MTELEKOM 423 423 428 -1,40% 423 423 36 176 027 Ft 2021-07-30 14:59:47
RICHTER 8210 8040 8225 +0,86% 8200 8210 505 088 385 Ft 2021-07-30 14:59:15
OPUS 237 236 240 -1,25% 237 238 12 485 411 Ft 2021-07-30 14:40:21
A fentiek 15 perccel késleltetett adatok, melyeket a Portfolio TeleTrader Kft., a Budapesti Értéktőzsde hivatalos adatszolgáltatója biztosít számunkra.

LEGYEN ÖN IS ELŐFIZETŐNK!

Szerkesztőségünkben mindig azon dolgozunk, hogy higgadt hangvételű, tárgyilagos és magas szakmai színvonalú írásokat nyújtsunk Olvasóink számára.
Előfizetőink naponta 3-5 unikális, máshol nem olvasott, minőségi tartalomhoz jutnak hozzá az első hónapban 390 forintért.
Előfizetésünk egyszerre nyújt korlátlan hozzáférést az Mfor.hu és a Privátbankár.hu tartalmaihoz, a Klub csomag pedig egyebek között a Piac és Profit magazin teljes tartalmához hozzáférést és hirdetés nélküli olvasási lehetőséget is tartalmaz.


Mi nap mint nap bizonyítani fogunk! Legyen Ön is előfizetőnk!

Jól jönne 1,5 millió forint?

A Bank360.hu és a Privátbankár kalkulátora alapján az alábbi induló törlesztőkre számíthatsz májusban, ha 1,5 millió forintra van szükséged 60 hónapra: a Raiffeisen Bank személyi kölcsöne 30 379 forintos törlesztőrészlettel lehet a tiéd. Az Erste Banknál 32 831 forint, a Cetelemnél pedig 33 556 forint a törlesztőrészlet. Más kölcsönt keresel? Ezzel a kalkulátorral összehasonlíthatod a bankok ajánlatait!

Befalap Kockáztatni márpedig kell, ha rendes hozamot szeretnénk elérni
Eidenpenz József | 2021. július 14. 11:24
Az alapok portfóliójában legalább tíz és húsz százalék közötti részvényarányt kell tartani, enélkül a nulla közeli kötvényhozamok időszakában nem fognak tudni megfelelő hozamot felmutatni. Az ingatlanalapok a válság ellenére is hozhatják az elvárásokat. Interjú Borbély Miklóssal, a Diófa Alapkezelő befektetési igazgatójával.
Befalap Nagyon jók a lehetőségek mind a régióban, mind a magyar részvényekben
Csabai Károly | 2021. június 10. 13:35
Öt kategóriában is bekerültek az első háromba az MKB-Pannónia Alapkezelő Zrt. által menedzselt alapok a Privátbankár.hu Klasszis-díjkiosztón. A legjobban az MKB Észak-Amerikai Részvény Alap szerepelt, amely az első lett a Legjobb Fejlett Piaci Részvény Alapok között, míg a három eurós és az abszolút hozamú nem származtatott konstrukciójuk a képzeletbeli dobogók alsóbb fokaira fért fel. Wéber Tamással, az MKB-Pannónia Alapkezelő befektetési igazgatójával beszélgettünk.
Befalap A jó befektetéseket a főnixek és az ESG-improverek körében érdemes keresni – de vajon mi lesz a kamatokkal?
Gáspár András | 2021. június 5. 13:10
A járvány alatt felhalmozott megtakarítások egy részét biztosan költeni kezdik a nyáron az emberek, de a korábban jellemző fogyasztási lázhoz talán nem térnek vissza, javulhat a megtakarítási hajlandóság. A befektetések között előtérbe kerülhetnek a megújulásra képes hagyományos cégek, az ESG-terén fejlődni képes vállalatok és a globális megatrendek. Interjú Vizkeleti Sándorral, az Amundi Alapkezelő elnök-vezérigazgatójával.
Befalap Aki MÁP Plusz helyett devizakötvényt tartott, az sem érzi úgy, hogy rossz döntést hozott
Eidenpenz József | 2021. május 17. 15:10
A rövid futamidejű kockázatmentes befektetések szinte nem adnak hozamot, így a rövidkötvény-alapok jó alternatívát nyújtanak ma is. A kötvényhozamok tetőzhetnek, a dollár új erőre kaphat, a forint gyengülése pedig a jövőben is megmaradhat. Érdemes lehet ma is devizakötvényeket, részvényeket vásárolni. Interjú.
Befalap Havi 5 ezer forintos megtakarítással is megkaphatjuk ugyanazt, amit 5 milliárddal
Gáspár András | 2021. május 15. 18:12
A Klasszis-díjak közül a legjobb ingatlanalapnak járó elismerést évek óta a Raiffeisen Alapkezelő nyeri el, de a társaság az értékpapír-alapok terén is erős. Idén már a rendszeres megtakarítóknak is kínálnak programot, az ESG-befektetésekkel pedig a hazai élmezőnyt célozták meg. Simon Péter vezérigazgatóval és Gyetvai Károly vezető értékesítés-támogatóval beszélgettünk.
Befalap A részvénypiacok felülsúlyozása továbbra is indokolt
Csabai Károly | 2021. május 14. 14:34
A Generali Alapkezelő két alapja is dobogós lett a Privátbankár.hu Klasszis-díjkiosztón: a Generali Triumph B sorozat a második a Legjobb Abszolút hozamú Származtatott Alap kategóriában, míg az Innováció Részvény Alap a harmadik a Legjobb Globális Részvény Alapok között. Az utóbbi alapot kezelő Munkácsi Dávid pedig az egyik feltörekvő portfoliómenedzseri díjban részesült. Varga Róberttel, a Generali Alapkezelő április 1-jén kinevezett vezérigazgatójával beszélgettünk.
Befalap Lehet úgy is részvénybe fektetni, hogy nem a beszállási ponton stresszelünk
Gáspár András | 2021. május 11. 15:04
A mostani időszak nem a kötvény-típusú befektetéseknek kedvez, a tőzsdéken pedig nagyobb volatilitásra kell felkészülni – csak az aktív befektetési stratégia működhet 2021-ben, de az is jó, ha találunk olyan befektetési alapot, ami leveszi a vállunkról a megfelelő beszállási pont megtalálásának terhét. A jövő pedig egyértelműen a zöld és a felelősségteljes befektetéseké. Interjú Varga Zalánnal, az Erste Alapkezelő értékesítési és termékfejlesztési igazgatójával.
Befalap Jön az infláció, több reáleszközt érdemes tartani, mint korábban
Eidenpenz József | 2021. május 3. 16:59
Nem tudjuk pontosan, hogy mikorra ér el zavaróan magas szintet, de számos tényező arra mutat, hogy a magasabb infláció korszaka felé haladunk. Emiatt főleg reáleszközöket érdemes vásárolni, részvényeket, árupiaci termékeket és ingatlanokat. A részvényeknek hosszabb távon azonban megárthat a pénzromlás, ha nagyon felgyorsul és nem mindegy, milyen papírt veszünk – mondja az Év Portfóliómenedzsere.
Befalap Két okból lehet jobb a BUX, mint a többi feltörekvő tőzsde
Eidenpenz József | 2021. április 29. 17:35
A növekvő átoltottság és a fokozatos nyitás nyomán erősödő optimizmus az év további részében a feltörekvő országok és Európa részvénypiacainak is jót tesz majd. A magyar piacban két okból van többletpotenciál. Erősödő inflációs nyomással is kell számolni az Eurizon Asset Management várakozásai szerint. A társaság, március végéig CIB Alapkezelő, 484 milliárd forintnyi vagyont kezelt alapjaiban.
Befalap Nem árt portfóliónk egy részét mindig devizában tartani
Eidenpenz József | 2021. április 28. 17:09
Bár az idén nagy növekedés várható, a kötvényhozamok pedig emelkedtek, nem biztos, hogy ez tartós lesz. A növekedés pedig kedvez a vállalati kötvényeknek, a kötvénypiacot nem szabad leírni. A forint gyengülése már évtizedes trend, kockázatviselő képességünktől és az időtávtól függően pénzünk egy részét nem árt devizában tartani. Interjú a Budapest Alapkezelő portfólió-menedzsereivel.
Privátbankár
Mfor
Piac és Profit

Munkatársakat keresünk!

Online lapcsaládunk bővítéséhez újságírókat, szerkesztőket keresünk.

Részletek

hírlevél
depositphotos